お金の真似(マネー)勉強

投資家にとって、債券は「安定収益を狙う手段」として根強い人気があります。その中でも注目されるのが「仕組債」と「普通社債」の比較です。証券会社の営業マンに「仕組債は高利回りでお得ですよ」と勧められた経験を持つ方も少なくないでしょう。しかし、果...

社債（コーポレートボンド）は、利回りを追求する投資家にとって魅力的な金融商品です。しかし、新発市場（プライマリー）で購入した後、セカンダリーマーケット（流通市場）で取引する際には「流動性リスク」という大きな課題が存在します。流動性が乏しいと...

近年、日本でもインフレ懸念が再び注目を浴びています。物価上昇が続けば、現金や固定金利の資産は実質的な価値を目減りさせるリスクを抱えます。そこで注目されるのが「物価連動国債」です。この記事では、物価連動国債の仕組み、特徴、メリット・デメリット...

逆イールドカーブと個人投資家への影響 — 完全解説「逆イールドカーブが発生した」とニュースになると、多くの投資家や一般の人が不安を覚えます。なぜなら、逆イールドはしばしば「景気後退の前触れ」として語られてきたからです。しかし実際には、その意...

近年、低金利環境が続く中で、個人投資家の間では「安定した利回りを確保できる投資商品」への関心が高まっています。その中で注目を集めているのが、地方自治体が発行する「ミニ公募債」です。従来、地方債や国債といえば機関投資家が中心となる市場でしたが...

はじめに：ESG債の「利回り」はどこで決まる？グリーンボンドやサステナブルボンドは、環境・社会課題解決を資金使途とする債券であり、ESG投資の拡大に伴って発行額は急増しています。投資家が気になるのは「利回りが通常債券とどう違うのか」という点...

投資家や金融機関にとって「高利回り」という言葉は大きな魅力を持ちます。しかし、その裏側には必ずリスクが存在します。特に劣後債（Subordinated Bonds）や劣後ローン（Subordinated Loans）は、通常の債券やローンに...

日本における相続税は、富裕層だけでなく中間層にも広がりつつあります。特に不動産価格の上昇や金融資産の増加により、「自分には関係ない」と思っていた人が課税対象になるケースが増えています。その中で注目を集めているのが「外貨建て生命保険」を利用し...

海外ETFの配当課税を最小化する国別戦略の罠国際分散投資が広がるなか、海外ETFの配当課税を最小化する「国別戦略」に注目する投資家が増えています。しかし、現実には制度の複雑さから多くの誤解や落とし穴が存在します。本記事では、各国の税制、ET...

確定申告不要制度の落とし穴──源泉徴収あり特定口座の罠株式や投資信託で資産運用を行う個人投資家にとって、最も身近で便利な制度のひとつが「源泉徴収あり特定口座」です。証券会社が自動的に税金を計算・徴収してくれるため、投資初心者からベテランまで...